(BOS: Break of Structure) شکست ساختار
شکست ساختار (BOS) از مفاهیم اساسی در تحلیل تکنیکال است که تغییرات مهم در روند یا الگوی قیمتی یک دارایی را نشان می‌دهد. این الگو زمانی شکل می‌گیرد که یک سطح حمایتی یا مقاومتی کلیدی شکسته شود و تغییری در احساسات بازار و جهت حرکت قیمت ایجاد گردد. BOS می‌تواند پایان یک روند فعلی یا آغاز یک روند جدید را مشخص کند و معمولاً به‌عنوان یک سیگنال مهم برای ورود یا خروج از معاملات مورد استفاده قرار می‌گیرد.
- انواع شکست ساختار
- شکست ساختار صعودی (Bull BOS): زمانی رخ می‌دهد که قیمت از اوج قبلی عبور کند و سقف جدیدی ایجاد شود، بدون اینکه کف قبلی شکسته شود. این وضعیت نشان‌دهنده تداوم قدرت خریداران و ادامه روند افزایشی و صعودی بازار است. (شکل ۱)
- شکست ساختار نزولی ( Bear BOS): زمانی رخ می‌دهد که قیمت از کف قبلی، پایین‌تر برود و یک سطح جدید در پایین‌ترین محدوده ایجاد کند، بدون اینکه اوج قبلی شکسته شود. این وضعیت نشان‌دهنده غلبه فروشندگان بر بازار و ادامه روند کاهشی و نزولی است. (شکل ۲)
شکل ۱. BOS صعودی
شکل ۲. BOS نزولی
- کاربرد BOS در معاملات
- پیش‌بینی جهت بازار
BOS به معامله‌گران این امکان را می‌دهد که ادامه روند بازار یا احتمال بازگشت آن را تشخیص دهند. در BOS صعودی، شکسته شدن یک سطح مقاومتی نشان‌دهنده تداوم روند صعودی و احتمال ادامه رشد قیمت است، در حالی که در BOS نزولی، عبور قیمت از سطح حمایت به سمت پایین، احتمال ادامه روند نزولی را تقویت می‌کند. این اطلاعات به معامله‌گران کمک می‌کند تا استراتژی‌های خود را با روند غالب بازار هماهنگ کنند و از ورود به معاملات خلاف جهت روند پرهیز کنند. - معامله همسو با سازندگان بازار (Market Makers)
سازندگان بازار با تأمین نقدینگی و هدایت حرکات قیمت، نقش مهمی در شکل‌دهی به روندها دارند. شناسایی یک BOS تأیید شده به معامله‌گران امکان می‌دهد معاملات خود را همسو با جریان نقدینگی اصلی و اقدامات سازندگان بازار تنظیم کنند. زمانی که BOS صعودی تأیید می‌شود، معامله در جهت خرید با احتمال موفقیت بیشتری همراه است، در حالی که تأیید BOS نزولی نشان‌دهنده افزایش فشار فروش و احتمال ادامه روند نزولی است. معامله‌گرانی که این مفهوم را درک کنند، می‌توانند با اطمینان بیشتری در جهت روند اصلی بازار معامله کنند و از ورود به معاملات پرریسک و برخلاف روند جلوگیری نمایند. - زمان‌بندی نقاط ورود و خروج
BOS یکی از سیگنال‌های کلیدی برای تعیین نقاط ورود و خروج در بازار است و به معامله‌گران کمک می‌کند تا تصمیمات معاملاتی خود را بر اساس روندهای تأیید‌شده تنظیم کنند.
- پیش‌بینی جهت بازار
- در BOS صعودی، شکست یک سطح مقاومتی، تأیید‌کننده ادامه روند افزایشی و نشانه‌ای از پتانسیل رشد بیشتر بازار است. این شکست معمولاً فرصتی مناسب برای ورود به یک موقعیت خرید ایجاد می‌کند و معامله‌گرانی که از قبل در موقعیت خرید قرار دارند، تمایل دارند موقعیت‌های خود را حفظ کرده و اقدام به فروش نکنند. به‌عنوان مثال، در شکل ۱، شکست ساختار صعودی، نشان‌دهنده شکسته شدن سطح مقاومت قبلی است. این اتفاق معمولاً به معنای تداوم روند صعودی و افزایش قیمت تا سطوح بالاتر بوده و انتظار می‌رود که حرکت صعودی بازار ادامه یابد.
- در BOS نزولی، شکست یک سطح حمایتی، تأیید‌کننده روند کاهشی قیمت و نشانه‌ای از فشار فروش در بازار است. این شکست می‌تواند سیگنالی برای خروج از یک موقعیت خرید یا فرصتی مناسب برای ورود به یک موقعیت فروش باشد و معامله‌گرانی که در موقعیت فروش قرار دارند، معمولاً موقعیت‌های خود را حفظ کرده و از بازار خارج نمی‌شوند. به‌عنوان مثال، در شکل ۲، شکست ساختار نزولی، نشان می‌دهد قیمت به زیر سطح حمایت قبلی سقوط کرده و روند نزولی تأیید شده است. در این شرایط، انتظار می‌رود که حرکت نزولی ادامه یابد و فرصت‌های فروش بیشتری در بازار فراهم شود.
- در BOS صعودی، شکست یک سطح مقاومتی، تأیید‌کننده ادامه روند افزایشی و نشانه‌ای از پتانسیل رشد بیشتر بازار است. این شکست معمولاً فرصتی مناسب برای ورود به یک موقعیت خرید ایجاد می‌کند و معامله‌گرانی که از قبل در موقعیت خرید قرار دارند، تمایل دارند موقعیت‌های خود را حفظ کرده و اقدام به فروش نکنند. به‌عنوان مثال، در شکل ۱، شکست ساختار صعودی، نشان‌دهنده شکسته شدن سطح مقاومت قبلی است. این اتفاق معمولاً به معنای تداوم روند صعودی و افزایش قیمت تا سطوح بالاتر بوده و انتظار می‌رود که حرکت صعودی بازار ادامه یابد.
- مثال: نمودار XAU/USD شکل ۳ نشان می‌دهد که چگونه BOS به شناسایی تغییر روند بازار کمک می‌کنند.
شکل ۳. BOS در نمودار XAU/USD
- Reference
- Sign in Breaks Of Structure (BOS) EXPLAINED Simply For Traders (video), Matt Sacha, January 17.2023, Sign in Breaks Of Structure (BOS) EXPLAINED Simply For Traders , from https://www.youtube.com/watch?v=2gtOZPcZSP0.
- Break of Structure (BOS) Explained, Retrieved September 22.2024, Break of Structure (BOS) Explained, from https://www.fluxcharts.com/articles/Trading-Concepts/Price-Action/Break-of-Structures.
- What Is a Break of Structure (BOS) in Trading?, Nathalie Okde, November 11.2024,What Is a Break of Structure (BOS) in Trading?, from https://www.xs.com/en/blog/break-of-structure.